Bybit au deuxième rang des bourses de produits dérivés cryptographiques en termes open interest plus de 11 milliards de open interest déclarés. Cette envergure en fait une plateforme de premier plan pour les traders à la recherche de liquidité, d'une grande profondeur de marché etfutures avancéefutures perpetual .

Cela dit, la taille du marché ne devrait constituer qu'un élément parmi d'autres dans la prise de décision. Les frais, leverage , les mécanismes de financement, les contrôles de sécurité, les contrats pris en charge, les outils mobiles, les comptes de démonstration et les restrictions régionales peuvent avoir autant d'importance que le volume des transactions.

Lisez notre analyse complète pour découvrir les performances de la plateforme en matière de frais, de contrats, leverage, d'outils, de sécurité, de réglementation et d'expérience utilisateur. 👇

Qu'est-ce que Bybit Futures?

Bybit Futures est la plateforme de négociation de produits dérivés de la bourse dédiée aux contrats cryptographiques, conçue autour de marchés perpetual à échéance plutôt que sur la détention directe de cryptomonnaies. Les traders peuvent spéculer sur les fluctuations de prix, couvrir spot ou gérer leur exposition directionnelle via des contrats dont la marge et le règlement s'effectuent en USDT, USDC ou dans base pris en charge.

futures permet de prendre des positions longues et courtes, ce qui signifie que les utilisateurs peuvent spéculer sur la hausse ou la baisse des marchés sans détenir l'actif sous-jacent. Ses principales catégories de contrats comprennent USDT , USDC , les contrats perpétuels inversés et futures à échéance fixe, offrant ainsi aux traders différents choix de devises de règlement, margin et de profils de risque.

Perpetual occupent une place centrale chez Bybit Futures ils n'ont pas de date d'échéance fixe et recourent à des paiements de financement pour maintenir les prix des contrats proches de l'indice sous-jacent. futures à échéance fixe futures un calendrier de règlement défini, ce qui les rend plus adaptés aux traders qui souhaitent disposer d'horizons temporels bien définis et d'une planification plus claire du cycle de livraison.

La gestion des risques est intégrée dans le perpetual futures grâce à leverage , margin isolées, margin croisées, margin de portefeuille, des prix de référence, margin de maintien et des limites de risque à plusieurs niveaux. leverage maximal leverage du contrat et de la taille de la position, tandis que les positions plus importantes nécessitent généralement davantage margin, ce qui contribue à réduire une concentration excessive sur un seul marché.

Comment utiliserFutures Bybit

Futures utiliserFutures Bybit ,Futures d'abord créer un compte, vérifier son identité, approvisionner son compte en garantie, choisir un marché, configurer ses ordres, margin et mettre en place un suivi rigoureux des risques avant de se lancer dans le trading.

Suivez ces étapes pour négocier Bybit futures Bybit :

1. Créer un compte: inscrivez-vous à l'aide d'une adresse e-mail ou d'un numéro de téléphone portable, sécurisez votre connexion grâce à l'authentification à deux facteurs et vérifiez que futures est disponible dans votre région.
2. Vérification KYC: procédez à la vérification d'identité KYC en fournissant les informations personnelles et les documents requis, car le statut KYC peut avoir une incidence sur les limites de votre compte, les retraits, les dépôts et l'accès aux produits dérivés.
3. Approvisionner son compte: Ajoutez des cryptomonnaies ou des devises fiduciaires via les méthodes de dépôt prises en charge, puis vérifiez le réseau sélectionné, le montant minimum de dépôt requis, les confirmations de transaction et wallet avant de commencer à trader.
4. Transfert de garantie: transférez des fonds vers le Unified Trading Account wallet de produits dérivés, selon la configuration du compte, afin que le solde puisse servir demargin futures .
5. Choisissez un marché: sélectionnez un futures , tel que BTCUSDT, ETHUSDT, USDC , les contrats perpétuels inversés ou futures à échéance, futures de la liquidité, de la volatilité et de la devise de règlement.
6. Définir Margin: choisissez entre margin isolée, margin croisée ou margin de portefeuille margin d'ouvrir une position, car chaque mode modifie la manière dont les garanties sont allouées et dont liquidation est géré.
7. Ajuster Leverage: Définissez leverage de la taille de la position et de votre tolérance au risque, en sachant qu'leverage plus élevé leverage margin mais augmente liquidation .
8. Passer un ordre: passez un ordre au marché, un ordre à cours limité ou un ordre conditionnel, puis définissez le sens de la transaction, la quantité de contrats, le prix d'entrée, les paramètres de réduction exclusive et vos préférences d'exécution.
9. Gérer les risques: définir take-profit stop-loss take-profit , surveiller le cours de référence, margin de maintien, liquidation et les frais de financement, et éviter les positions trop importantes lors des séances de forte volatilité.
10. Clôturer une position: fermez-la manuellement, via des seuils TP/SL prédéfinis ou à l'aide d'ordres de réduction uniquement, puis consultez PnL réalisé, les frais de transaction, les coûts de financement et l'historique des ordres.

Types de Futures sur Bybit

Bybit Futures des contrats à échéance fixe, des contrats pré-marché, des contrats TradFi ainsi que des contrats innovants à haut risque, tous réglés en stablecoins et coin-margined, offrant ainsi aux traders de multiples possibilités pour gérer leur exposition, leurs garanties et leurs préférences en matière de règlement.

1.Perpetual à termePerpetual sur USDT USDC

USDT etperpetual USDC sont des produits dérivés réglés en stablecoins sans date d'échéance fixe. Les traders peuvent ouvrir des positions longues ou courtes, conserver leur exposition tant que margin sont met, et calculer leurs profits, pertes, frais et besoins en garantie soit en USDT en USDC.

Ces contrats sont très prisés car leur règlement en stablecoins facilite le suivi des performances par rapport aux soldes des comptes libellés en dollars. USDT offrent généralement une large gamme de paires, tandis que USDC peuvent convenir aux traders qui préfèrent USDC , Unified Trading Account et PnL plus clair PnL libellés en stablecoins.

2. Perpetual inversés

perpetual inversés sont coin-margined et réglés en actif sous-jacent, tel que BTC ETH. Ils n'ont pas de date d'échéance, et les gains ou pertes sont calculés dans la base plutôt que dans un stablecoin.

Cette structure peut séduire les traders qui détiennent des cryptomonnaies à long terme et souhaitent futures sans convertir leur garantie en USDT en USDC. Elle modifie également le profil de risque, puisque la valeur de la garantie évolue en fonction de celle de l'actif sous-jacent.

Principaux éléments que les traders doivent examiner avant de choisir des contrats perpétuels inversés :

• Utilise la cryptomonnaie sous-jacente comme monnaie margin de règlement.
• Il n'y a pas de date d'expiration fixe pour les positions ouvertes.
• PnL en fonction de la valeur du contrat et de celle de la garantie.

3. Futures arrivant à échéance

futures à échéance ont une date de règlement fixe, ce qui signifie que les positions sont clôturées ou réglées conformément au calendrier prévu par le contrat. Bybit les structures à échéance sur certains marchés USDT, USDC et inversés, offrant ainsi aux traders des horizons temporels définis plutôt perpetual sans limite de durée.

Ces contrats peuvent s'inscrire dans des stratégies fondées sur des spreads calendaires, des anticipations de tendance sur une période donnée ou la couverture d'événements de marché prévisibles. futures à échéance fixe futures à une date prédéterminée, les traders doivent suivre de près les dates de règlement, l'évolution de la liquidité et la gestion de leurs positions avant l'échéance du contrat.

4. Perpetual avant mise sur le marché

Les contrats perpétuels de pré-lancement permettent aux traders de spéculer sur certains nouveaux tokens avant leur cotation officielle Bybit ,spot sous forme de produits dérivés. Ils sont conçus pour faciliter la formation précoce des prix, mais leur liquidité, leur volatilité et leurs règles contractuelles peuvent différer de perpetual standard.

Étant donné que ces produits portent sur des actifs avant leur mise sur le marché, leur cours peut fluctuer fortement en fonction de l'évolution des anticipations. Les traders doivent les considérer comme des contrats à haut risque et examiner attentivement les détails de leur lancement, les règles de financement et les conditions de règlement.

Points importants à prendre en compte avant de négocier perpetual avant l'ouverture du marché :

• Conçu pour permettre un accès précoce à une sélection de jetons prometteurs.
• Les prix peuvent évoluer rapidement avant les annonces officielles.
• Les règles des contrats peuvent différer de celles perpetual classiques.

5.Perpetual TradFi

perpetual TradFi Bybit sont des produits dérivés USDT qui répliquent des actifs financiers traditionnels, permettant ainsi aux utilisateurs de cryptomonnaies de négocier une exposition au prix sans détenir les actions, indices, matières premières ou instruments connexes sous-jacents. Ils fonctionnent selon les mécanismes perpetual, notamment en matière de margin, de financement, de prix de référence et liquidation .

Ces contrats ne confèrent ni droits de propriété, ni droit à des dividendes, ni droit de vote aux actionnaires, ni livraison physique de l'actif sous-jacent. Il convient plutôt de les considérer comme une exposition synthétique aux fluctuations de prix au sein de la plateforme de produits dérivés Bybit, dont les paramètres sont ajustés pour refléter les caractéristiques des marchés traditionnels.

6. Zone d'innovation Perpetual

La « Perpetual Innovation Zone » répertorie une sélection perpetual liés à des projets cryptographiques récents ou présentant un risque plus élevé. Ces marchés peuvent offrir une exposition précoce aux produits dérivés, mais Bybit qu'ils peuvent être caractérisés par une volatilité plus élevée et comporter des risques plus importants.

Les traders ont recours à cette catégorie lorsqu'ils souhaitent s'exposer à des actifs autres que futures principales futures , notamment aux actifs des marchés émergents. Avant de s'engager, il est important de vérifier la liquidité, le comportement de financement, leverage et de s'assurer que le contrat correspond à la stratégie de gestion des risques du trader.

Points à vérifier avant d'utiliser perpetual d'Innovation Zone :

• Se concentre sur une sélection de projets cryptographiques émergents ou à haut risque.
• Cela peut entraîner une volatilité plus importante que sur futures traditionnels.
• Cela nécessite une gestion plus rigoureuse de la taille des positions et un suivi actif des risques.

Cryptomonnaies Bybit et Leverage

Bybit Futures un vaste marché des produits dérivés couvrant plus de 2 800 cryptomonnaies, altcoins et nouvelles cotations. CoinGecko environ 740 paires de tradingFutures Bybit Futures , tandis que les données spot Bybitindiquent que des centaines de cryptomonnaies sont prises en charge, offrant ainsi futures une large couverture allant bien au-delà ETH BTC ETH .

Leverage en fonction du contrat, de l'actif et du niveau de risque. Bybit mentionnent leverage pouvant aller jusqu'à 125x leverage le BTCUSDT dans la limite de risque minimale, tandis que certainsperpetual USDT peuvent proposer des plafonds inférieurs, tels que 10x pour certaines nouvelles cotations. BTCUSD inversés BTCUSD peuvent également atteindre 100x.

La fonctionnalité « Smart Leverage Bybitpropose un nouveau format de produit structuré. Bybit les utilisateurs peuvent prendre des positions longues ou courtes sur certains tokens avec leverage pouvant atteindre 200x. Ce produit réduit liquidation prématurée avant le règlement, mais il n'offre aucune protection du capital, de sorte que des pertes restent possibles.

Futures et Funding RatesFutures Bybit

Futures Bybit comprennent les fraistaker , les transferts de financement, les frais de règlement à l'échéance, les règles de radiation de la cote, ainsi que des tarifs spécifiques au marché qui varient en fonction du produit, VIP et de la région du compte.

Voici les principaux coûts que futures doivent surveiller :

1. Frais de transaction: futures perpetual futures standard (VIP ),les frais s'élèvent à 0,0550 % taker à 0,0200 % maker , tandis que VIP bénéficient de tarifs réduits en fonction des conditions d'éligibilité.
2. VIP : Le barème officiel réduit progressivement les frais sur les produits dérivés, pour atteindre 0,0300 % maker taker 0,0000 % maker VIP Supreme.
3. USDT : les frais USDT à termeperpetual à échéance USDT correspondent au produit de la valeur de l'ordre par le taux de commission, la valeur de l'ordre étant calculée à partir de la quantité et du prix d'exécution.
4. USDC :perpetual USDC prévoient également maker de 0,055 % taker de 0,02 % maker , calculés en multipliant le volume de l'ordre par le prix d'exécution.
5. Frais inversés: les contrats perpetual à échéance inversés appliquent les mêmes taux standard, mais la valeur de l'ordre est calculée en divisant la quantité du contrat par le prix d'exécution.
6. Funding Rates:Le financementperpetual Bybit est généralement réglé toutes les 8 heures à 00h00, 08h00 et 16h00 UTC, bien que certains contrats puissent passer à des intervalles d'une heure ou de quatre heures en fonction des conditions du marché.
7. Orientation du financement: un funding rate positif funding rate les positions longues paient les positions courtes, tandis qu'un taux négatif signifie que les positions courtes paient les positions longues ; Bybit rétablir le financement ajusté sur une heure une fois que les taux sont restés dans une fourchette de ±0,025 % pendant 16 périodes.
8. Formule de calcul de la marge: pour USDC en USDT USDC , la valeur USDC correspond à la quantité multipliée par le prix de référence, tandis que pour les contrats inversés, elle correspond à la quantité divisée par le prix de référence.
9. Frais de règlement: les contrats à échéance inversée sont soumis à des frais de règlement fixes de 0,05 % à l'échéance, tandis que Bybit les contrats USDT ne sont soumis à aucun frais de règlement.
10. Marchés spéciaux: les contrats perpétuels pré-marché facturent 0,1000 % taker 0,0400 % maker VIP , tandis que les preneurs de la Zone d'innovation commencent à 0,1100 %.

Outils de gestion des risques sur Bybit Futures

Bybit Futures des paramètres d'ordres gérés par les traders à des systèmes de protection intégrés à la plateforme, aidant ainsi les utilisateurs à définir leurs stratégies de sortie, à réduire les erreurs de position, à surveiller liquidation et à comprendre ce qui se passe lors de fluctuations extrêmes du marché.

Contrôles des risques liés aux commandes

Bybit aux traders Bybit gérer les risques avant et après l'entrée sur le marché grâce à des ordres TP/SL, des ordres conditionnels, des paramètres de clôture et des contrôles d'exécution qui déterminent le moment où les positions s'ouvrent ou se réduisent.

Ces outils permettent aux traders d'automatiser leurs sorties de position et de limiter les erreurs :

1. Stop Loss: Stop-loss sont conçus pour limiter les pertes sur les positions ouvertes ; les paramètres de déclenchement sont disponibles via la fonction TP/SL Bybitpour futures .
2. Take Profit: Take-profit clôturent les positions lorsque l'objectif de profit défini est atteint, ce qui permet aux traders de sécuriser leurs gains sans avoir à surveiller manuellement chaque movement des cours.
3. Ordres conditionnels: les ordres conditionnels ne s'exécutent qu'une fois qu'un cours de déclenchement est atteint, ce qui permet aux traders de planifier leurs entrées ou leurs sorties en fonction de niveaux de marché prédéfinis.
4. OrdresChase : ordres spéciaux qui ajustent automatiquement les cours acheteur ou vendeur pour suivre movement du marché, ce qui réduit le risque de ne pas pouvoir entrer sur le marché lors de fluctuations rapides.
5. Ordre de réduction uniquement: les ordres de réduction uniquement permettent de réduire une position existante, mais ne permettent pas d'augmenter l'exposition ni d'ouvrir accidentellement une position plus importante dans la direction opposée.
6. Clôture sur déclenchement: l'option « Clôture sur déclenchement » est utilisée avec les ordres conditionnels pour donner la priorité à la clôture de la position, ce qui facilite l'exécution même lorsque margin disponible margin limitée.
7. « Post-Only »: les ordres « Post-Only » garantissent que les ordres à cours limité sont inscrits dans le carnet d'ordres en tant maker , ce qui réduit taker inattendues et permet de limiter l'impact des frais de transaction.
8. Prix de déclenchement: Bybit définir un prix de déclenchement pour les ordres stop, mais liquidation sur la base du prix de référence ; il convient donc de vérifier attentivement les paramètres de déclenchement.

Mécanismes de protection au niveau de la plateforme

Au-delà des paramètres manuels des ordres, Bybit margin , un prix de référence, liquidation , des réserves d'assurance et ADL gérer le risque systémique en période de tension futures .

Ces mécanismes déterminent liquidation et la protection au niveau de la bourse :

1. Prix de référence: Bybit le prix de référence dans le cadre de son mécanisme à double prix afin de réduire le risque de manipulation, etliquidation futures liquidation déclenchée lorsque le prix de référence atteint liquidation .
2. Margin de maintien: margin de maintien margin la margin minimale requise margin maintenir une position ouverte ; le fait de passer en dessous de ce seuil peut déclencher liquidation .
3. Limites de risque: les limites de risque plafonnent l'exposition par niveau de position, en ajustant margin à mesure que la taille de la position augmente, ce qui contribue à réduire leverage lié à la concentration leverage .
4. Margin : margin isolée margin le risque à une position spécifique, tandis que margin croisée margin les fonds disponibles du compte entre les différentes positions afin de couvrir margin .
5. Liquidation progressive: conformément Unified Trading Account , Bybit recourir à un processus progressif pour réduire margin de maintien avant liquidation totale liquidation .
6. Fonds d'assurance: Le fonds d'assurance couvre les pertes lorsque liquidation inférieur au prix de faillite, ce qui permet d'éviter que les contreparties rentables n'aient à supporter des pertes excessives.
7. Auto-Deleveraging: ADL peut réduire les positions des traders adverses lorsque le fonds d'assurance ne peut pas absorber entièrement les pertes, leverage les comptes par ordre de profit et de leverage .
8. Suivi des positions: les traders peuvent suivre liquidation , margin , PnL latente, le prix de référence et la taille de la position directement depuis le panneau futures .

Futures et réglementationFutures Bybit

Bybit Futures plusieurs mesures de sécurité au niveau du compte, notamment l'authentification à deux facteurs, les mots de passe de fonds, les mesures anti-hameçonnage, les contrôles des retraits et la vérification d'identité. Son centre de sécurité prend également YubiKey Google Authenticator et YubiKey , ainsi que la vérification par téléphone portable et par e-mail, sans oublier les procédures de récupération de compte, offrant ainsi futures plusieurs niveaux de protection d'accès.

En matière de protection des actifs, Bybit les fonds des utilisateurs sont conservés hors ligne dans des portefeuilles froids et protégés par multi-signature , la technologie TEE (Trusted Execution Environment) et des systèmes de signature à seuil. Ces mesures visent à réduire le risque d'accès non autorisé tout en séparant la sécurité opérationnelle des risques liés aux opérations de trading des utilisateurs.

Bybit publie Bybit Proof of Reserves , permettant aux utilisateurs de vérifier les soldes des actifs pris en charge grâce à des contrôles cryptographiques des réserves. Ses PoR décrivent les processus de vérification par arbre de Merkle et de vérification de la propriété wallet, tandis que les documents d'audit publics présentent les réserves, le passif, la propriété et les procédures d'évaluation des actifs numériques concernés.

L'accès réglementaire reste soumis aux dispositions en vigueur dans chaque juridiction. Bybit ses services aux utilisateurs de certaines régions, notamment aux États-Unis et au Royaume-Uni, tout en mettant en avant sa collaboration avec les autorités de régulation internationales, ses contrôles KYC, AML et sa coopération avec les forces de l'ordre afin de renforcer la surveillance de la plateforme et la protection des utilisateurs.

Avantages et inconvénients desFutures Bybit

Bybit Futures une large couverture du marché, des outils de produits dérivés performants et une communication transparente sur ses réserves, mais les traders devront, en 2026, évaluer avec soin la complexité des produits, les restrictions régionales et la fragmentation des liquidités.

Avantages du trading sur Bybit Futures

futures principaux futures Bybit futures résident dans l'étendue de son marché, la flexibilité d'exécution, ses outils d'automatisation, leverage structurés et la transparence de ses réserves, autant d'atouts qui séduisent les traders actifs sur le marché des produits dérivés.

ParmiFutures principauxFutures Bybit , on peut citer :

1. Une couverture étendue: CoinGecko environ 740 paires de tradingFutures Bybit Futures , offrant ainsi aux traders une couverture plus large en matière de produits dérivés que Binance Futures OKX Futures nombre de paires répertoriées.
2. Ordres avancés: Bybit les ordres à échelle, les ordres chase , les ordres conditionnels, l'exécution « reduce-only » ainsi que les outils TP/SL, offrant ainsi aux traders actifs un meilleur contrôle sur leurs points d'entrée et de sortie.
3. Bots de trading: les bots Futures trading Futures , les bots martingale, les bots combinés et copy trading permettent d'automatiser les stratégies, même si les performances dépendent toujours des conditions du marché et des paramètres définis par l'utilisateur.
4. Smart Leverage: Smart Leverage aux utilisateurs Leverage prendre des positions longues ou courtes sur certains contrats avec leverage pouvant atteindre 200x leverage sans liquidation le règlement.
5. Proof of Reserves: Bybit Proof of Reserves , en utilisant la vérification par arbre de Merkle et des ratios de réserves publics pour démontrer une couverture à 1:1 des actifs des utilisateurs pris en charge.

Inconvénients liés à l'utilisationFutures Bybit

Bybit Futures présenteFutures certaines limites en matière d'accès selon la juridiction, de cadre réglementaire, de complexité des produits, de répartition de la liquidité et de risque opérationnel pour les traders utilisant margin avancées margin .

Futures principauxFutures Bybit sont les suivants :

1. Restrictions géographiques: Bybit l'accès à ses services dans plusieurs pays, notamment aux États-Unis et au Canada, ce qui exclut des marchés importants de sa base mondiale futures .
2. UK : UK Bybit UK met l'accent sur un accès adapté au marché local dans le cadre d'accords de promotion financière, tandis que les produits dérivés sur cryptomonnaies restent fortement restreints pour UK en vertu FCA .
3. EU : Bybit EU a demandé l'autorisation MiFID pour les produits dérivés réglementés, mais l'accès pourrait différer de celui de futures mondiale futures pendant les phases d'octroi de licence et de déploiement.
4. Liquidité fragmentée: les contrats distincts USDT, USDC, inversés et à échéance peuvent répartir la liquidité entre les différents marchés, ce qui oblige les traders à comparer la profondeur du marché, les spreads et les frais de financement avant l'exécution.
5. Produits complexes: Leverage intelligent, margin de portefeuille, les contrats perpétuels pré-marché et les types d'ordres avancés peuvent entraîner des erreurs opérationnelles lorsque les utilisateurs ne comprennent pas bien liquidation de règlement, margin ou liquidation .

TradingFutures Bybit et expérience mobile

La plateforme de trading de démonstration Bybit offre futures un environnement simulé avec des données de marché en temps réel et un capital de démonstration de 1 000 000 $. Les traders peuvent ainsi tester différents types d'ordres, leverage , le placement des ordres TP/SL et futures avant d'engager des fonds réels, ce qui en fait un outil utile tant pour les débutants que pour les utilisateurs expérimentés souhaitant tester de nouveaux systèmes.

L'application Bybit permet de négocier des produits dérivés ainsi que d'accéder spot , copy trading, aux robots de trading, à son portefeuille, aux alertes et à la gestion de compte. Son futures est pratique pour suivre les positions ouvertes, ajuster margin, clôturer des transactions et réagir rapidement, même si les configurations complexes restent plus faciles à réaliser sur ordinateur.

Binance Futures ses concurrents

Bybit avec les leaders centralisés et perpetual décentralisées perpetual sur l'ensemble des paramètres suivants : largeur de marché, leverage, frais, règles d'accès et conception de l'exécution. Le tableau ci-dessous compare les plateformes futures en s'appuyant sur les pages de données de marché actuelles, les barèmes de frais et les sources officielles de documentation sur les produits.

Conclusion

Bybit Futures idéal pour les traders qui recherchent une large gamme de contrats, des options avancées de gestion des ordres, des outils d'automatisation et des frais compétitifs sur les produits dérivés, tant sur les marchés réglés en stablecoins que sur les marchés inversés.

Ses principaux inconvénients sont les restrictions régionales, la complexité des produits, la répartition de la liquidité entre les différents types de contrats, ainsi que les risques liés à leverage, aux paiements de financement, liquidation et margin avancés.

Dans l'ensemble, Bybit Futures traders de cryptomonnaies actifs qui maîtrisent les risques liés aux produits dérivés et recherchent une plateforme riche en fonctionnalités, tandis que les débutants devraient commencer par s'entraîner sur un compte démo et adopter une gestion prudente de leurs positions.