Che cos'è l'indicatore VPVR (Volume Profile Visible Range)?

Il VPVR(Volume Profile Visible Range) è uno strumento grafico che mostra la quantità di volume di trading verificatosi a ciascun livello di prezzo all'interno della porzione visibile di un grafico. A differenza delle barre di volume standard, che tracciano il volume nel tempo, il VPVR mostra la distribuzione del volume lungo l'asse verticale dei prezzi.

Si tratta di un indicatore regolabile e sensibile al contesto che consente ai trader di analizzare il volume solo all'interno di un timeframe o di un livello di zoom prescelto. Questo aiuta a identificare le zone di prezzo di maggiore interesse, come i livelli di supporto e resistenza formati dal volume effettivo degli scambi, piuttosto che da livelli arbitrari.

Nei mercati delle criptovalute, il VPVR può guidare l'entrata e l'uscita dal mercato durante le forti oscillazioni dei prezzi, che sono comuni a causa della minore liquidità e del costante flusso di notizie. I trader lo usano per evitare di entrare in posizioni alla cieca, aspettando le reazioni nei nodi ad alto volume o mirando ai gap durante i breakout volatili.

Come leggere un grafico dell'indicatore VPVR

Leggere un grafico VPVR significa capire come il volume è distribuito tra i livelli di prezzo piuttosto che nel tempo. Ogni componente dell'indicatore contribuisce a rivelare dove si concentra l'interesse del mercato e come potrebbe reagire il prezzo.

Gli elementi chiave di un grafico VPVR includono:

• Barre del volume (istogramma): Barre orizzontali che rappresentano il volume scambiato ad ogni livello di prezzo all'interno dell'intervallo visibile.
• Punto di controllo (POC): La barra del volume più lunga, che indica il livello di prezzo con il maggior volume scambiato, è di solito una forte area di interesse o una zona di "fair value".
• Nodi ad alto volume (HVN): Cluster di barre più lunghe che mostrano i punti in cui il prezzo ha trascorso molto tempo e volume, spesso fungendo da supporto o resistenza.
• Nodi a basso volume (LVN): Aree con scarso volume di scambi, che suggeriscono che il prezzo potrebbe muoversi rapidamente attraverso questi livelli a causa del debole interesse.
• Area di valore (VA): L'intervallo di prezzi in cui si è verificato circa il 70% del volume totale, utilizzato per definire il trading range più accettato. Spesso vengono chiamate Value Area High (VAH) e Value Area Low (VAL).
• Sensibilità dell'intervallo personalizzata: I trader possono regolare l'intervallo visibile per analizzare trend o timeframe specifici, personalizzando i dati in base alle proprie preferenze (personalmente impostiamo sempre l'ampiezza del diagramma ad almeno 50).

Le migliori piattaforme per impostare l'indicatore VPVR

L'indicatore VPVR è disponibile su diverse piattaforme di trading, ciascuna con il proprio livello di accessibilità e personalizzazione. Di seguito sono riportati i modi più comuni per impostare il VPVR e utilizzarlo al meglio.

1. TradingView (a pagamento)

TradingView offre la versione più personalizzabile e ricca di dati del VPVR, ma è accessibile solo tramite un piano a pagamento. È la soluzione migliore per i trader che si affidano a dati di volume granulari e a strumenti grafici avanzati.

Come impostare il VPVR su TradingView:

1. Accedere a un account premium: Lo strumento VPVR è bloccato dietro i livelli a pagamento di TradingView (a partire da $13,99/m), che sbloccano funzioni di volume avanzate.
2. Aprire il grafico e la coppia di attività desiderata: Selezionare un mercato (come TSLA, SP500, BTC o ETH) e un timeframe per caricare il grafico su cui applicare l'indicatore.
3. Accedere alla libreria degli indicatori nel menu in alto: Fare clic sul pulsante "Indicatori" per aprire l'elenco ricercabile degli strumenti e degli studi integrati.
4. Ricerca di "Profilo del volume: Gamma visibile": Digitare esattamente il nome e selezionare la versione "Visible Range" per l'utilizzo immediato.
5. Regolate le impostazioni di input in base alla vostra strategia: Modificate la dimensione della riga del volume, la soglia dell'area del volume o la posizione di visualizzazione per una personalizzazione precisa.

2. Bybit (gratuito)

Bybit offre accesso gratuito e immediato all'indicatore VPVR direttamente sui suoi grafici di trading, senza bisogno di registrazione o login. Questo lo rende un'ottima scelta per controlli rapidi o analisi casuali senza barriere software.

Procedura per aggiungere il VPVR su Bybit:

1. Aprire l'interfaccia del grafico di trading di Bybit: Andate su Bybit, scegliete la scheda "Trade" e aprite un grafico qualsiasi di una coppia spot o futures e assicuratevi che TradingView sia impostato come interfaccia predefinita.
2. Cercare e selezionare VPVR o Volume Profile: Utilizzare la barra degli strumenti superiore per accedere alla finestra di ricerca dell'indicatore e inserire "VPVR" o "Volume Profile" e scegliere il risultato appropriato.
3. Modificare le opzioni di visualizzazione, se necessario: Fare doppio clic sul grafico VPVR per aprirne le impostazioni e modificare la risoluzione dell'istogramma, l'allineamento della scala o le impostazioni di visibilità per una maggiore chiarezza.

Nota: VPVR è accessibile anche su altre borse centralizzate che integrano i grafici di TradingView, come Binance, OKX e Bitget.

MetaTrader (MT4/MT5)

MetaTrader 4 e 5 supportano il VPVR attraverso plugin di terze parti o script personalizzati, ma è necessario scaricare prima la piattaforma desktop. Questo percorso è più adatto agli utenti che preferiscono le configurazioni self-hosted e il controllo manuale degli indicatori.

Ecco come installarlo e utilizzarlo su MT4 o MT5:

1. Scaricate MT4 o MT5 da un broker o dal sito ufficiale: Scegliete la versione della piattaforma più adatta al vostro conto e completate il processo di installazione.
2. Aprire un grafico e caricare lo strumento scelto: Avviare MetaTrader, selezionare un simbolo e visualizzare il suo grafico a candele o a barre.
3. Cercare i plugin nella scheda Mercato o nella scheda Base di codice: Utilizzare le directory integrate per individuare un indicatore compatibile con VPVR, spesso elencato come "Volume Profile".
4. Scaricare e installare il plugin VPVR personalizzato: Salvare il file, quindi inserirlo nella cartella "Indicators" della directory di installazione di MetaTrader.
5. Riavviare MetaTrader e applicare dal pannello Navigatore: Dopo aver riavviato la piattaforma, trovare il nuovo strumento alla voce "Indicatori personalizzati" e applicarlo al grafico.

Come utilizzare il VPVR nel trading di criptovalute

Per dimostrare come funziona il VPVR in uno scenario di mercato reale, analizzeremo un grafico ETH/USDT con i dati relativi all'azione dei prezzi e ai volumi fino all'inizio di giugno 2025. Questo esempio mostra come i trader possano utilizzare la struttura dei volumi per pianificare entrate e uscite e gestire il rischio in un ambiente ad alta volatilità come quello delle criptovalute.

Nel grafico, il punto di controllo appare vicino al livello 2.515, che rappresenta il prezzo in cui è stato scambiato il maggior volume nell'intervallo visibile. Il prezzo ha interagito più volte con questa zona, respingendola sia come supporto che come resistenza, il che suggerisce un alto livello di accordo sul mercato da parte di acquirenti e venditori.

Appena sotto, possiamo vedere un gap a basso volume che si estende all'incirca da 2.380 a 2.480, dove il volume si assottiglia notevolmente. Il 5 giugno il prezzo è sceso in questa regione quasi senza sosta (a causa di fattori macro), per poi invertire la rotta e risalire rapidamente attraverso lo stesso gap.

Questo dimostra come le zone a basso volume spesso portino a oscillazioni di prezzo rapide e decisive quando si rientra, poiché ci sono meno ordini che fungono da resistenza o supporto.

Quali sono gli errori più comuni nell'utilizzo del VPVR?

La maggior parte degli errori di VPVR deriva dall'utilizzo dello strumento senza comprendere come i dati di volume rispondano all'intervallo del grafico, alla risoluzione o al contesto di mercato. Questi errori possono distorcere i segnali o portare a operazioni basate su ipotesi errate.

Dove i trader spesso sbagliano con il VPVR:

• Confondere il volume basato sul tempo con quello basato sul prezzo: Il VPVR organizza il volume per livelli di prezzo, non per candele, quindi trattarlo come le barre di volume tradizionali porta a letture errate.
• Ignorare il punto di controllo (POC): Questo livello di massimo volume segna spesso il punto di equilibrio del mercato, e saltarlo può significare perdere un supporto o una resistenza chiave.
• Interpretare male i nodi a basso volume (LVN): I vuoti di volume non sono zone deboli; spesso sono luoghi in cui il prezzo pompa o scarica in modo imprevedibile a un ritmo accelerato.
• Non regolare l'intervallo visibile: Il VPVR ricalcola in base a ciò che è visibile sullo schermo, quindi lo scorrimento o lo zoom possono spostare completamente i dati visualizzati.
• Lasciare invariate le impostazioni predefinite: senza regolare le dimensioni delle righe o le soglie dell'area dei valori, è possibile che una struttura importante venga appiattita o completamente ignorata.
• Utilizzarlo su attività illiquide o a microcapitale: Un volume di scambi esiguo produce istogrammi erratici che non riflettono una domanda e un'offerta affidabili.
• Applicarlo senza cautela ai timeframe bassi: Su intervalli piccoli, l'indicatore diventa spesso troppo frammentato per fornire indicazioni significative.
• Inseguire il prezzo attraverso gap a basso volume: Entrare durante le tendenze veloci attraverso gli LVN senza conferma aumenta la possibilità di inversioni improvvise.

Differenze tra VPVR e altri indicatori di volume

Il VPVR si differenzia dagli indicatori di volume tradizionali per il fatto che traccia il volume sui livelli di prezzo anziché sugli intervalli di tempo. Mentre le barre del volume di base mostrano quanto è stato scambiato durante ogni candela, il VPVR traccia la posizione del volume lungo l'asse dei prezzi.

Strumenti come l'On-Balance Volume (OBV), l'Accumulazione/Distribuzione o gli Oscillatori di Volume si concentrano sul momentum o sulla forza del trend, non sul posizionamento spaziale. Il VPVR fornisce una visione della struttura del mercato rivelando quali livelli di prezzo hanno attirato la maggiore attività, aiutando i trader a reagire con maggiore precisione.

I profili di volume basati sulle sessioni o gli strumenti a range fisso offrono istantanee statiche, ma VPVR si aggiorna a ogni candela in base a ciò che è visibile sul grafico. Ciò lo rende particolarmente utile per i trader attivi che adattano la loro visione alle fasi attuali del mercato e hanno bisogno di dati sul volume che si spostino di pari passo.

Pensieri finali

Il VPVR può darvi un vantaggio serio, ma non è una bacchetta magica; mostra dove il volume si è effettivamente accumulato, non dove l'hype spera che si accumuli. Utilizzatelo per basare le vostre operazioni sul volume reale, non sul rumore o sui titoli dei giornali, soprattutto quando gli altri si stanno riversando su monete meme senza un piano o una strategia a lungo termine.

Nelle zone lunari a bassa liquidità, i vuoti di volume non sono solo rischiosi, ma sono spesso il luogo in cui tendono a formarsi i bagholder. Se l'istogramma appare vuoto, probabilmente c'è un motivo per cui i fondi intelligenti se ne sono tenuti alla larga.