Bybit вторая по величине perpetual криптовалютных perpetual в мире, на долю которой приходится около 18–20 % общемирового open interest futures Bitcoin Ethereum . Такой уровень доминирования делает ее основной площадкой для трейдеров, которым нужна высокая ликвидность, fast и надежная инфраструктура для торговли деривативами.

Тем не менее, одни лишь цифры не дают ответа на вопрос, Bybit ли Bybit именно вам. Комиссии, максимальное leverage, поддерживаемые торговые пары и ограничения по странам зачастую имеют не меньшее значение, чем общие объемы торгов.

Прочитайте наш полныйFutures Bybit Futures , чтобы узнать, насколько эта платформа подходит именно вам. 👇

Что такое Bybit futures?

Bybit Futures — это подразделение Bybit, занимающееся производными финансовыми инструментами. Bybit — это криптовалютная биржа, основанная в 2018 году, с 2023 года штаб-квартира которой находится в Дубае. На платформе торгуют более 77 миллионов пользователей по всему миру, что делает ее второй по величине futures криптовалютных futures по дневному объему торгов.

Централизованная биржа позволяет трейдерам спекулировать на колебаниях цен криптовалют, не владея базовыми активами, используя margin контракты вместо spot . Максимальное допустимое leverage для Bitcoin Ethereum leverage 125x, тогда как на рынках альткойнов оно обычно составляет от 25x до 50x.

Bybit три категории контрактов: perpetual , срочные futures и предрыночные бессрочные контракты, предназначенные для ранней торговли еще не выпущенными цифровыми токенами. Perpetual предполагают funding rate каждые восемь часов, тогда как срочные futures автоматически futures в соответствующие даты истечения срока действия.

Как пользоватьсяFutures Bybit

ТорговляFutures на Bybit Futures создание счета, пополнение счета, настройку параметров и размещение ордеров через интуитивно понятный интерфейс для торговли деривативами. Вот основные этапы этого процесса:

1. Создание и верификация учетной записи: Зарегистрируйтесь с помощью электронной почты и пароля, затем пройдите обязательную проверку KYC, используя удостоверение личности, выданное правительством, для получения доступа к торговле.
2. Защитите свой профиль: Включите двухфакторную аутентификацию, белый список адресов вывода средств и антифишинговые коды, чтобы усилить общую защиту аккаунта.
3. Пополнение торгового счета: переведите USDT, USDC, BTC или ETH Bybit wallet Bybit или приобретите криптовалюту через интегрированные шлюзы для фиатных валют.
4. Войдите в панель управления торговлей: Перейдите в раздел "Деривативы", выберите нужный тип контракта и загрузите интерфейс рынка в реальном времени с инструментами построения графиков.
5. Настройка Margin Leverage: выберите между кросс-маржой и изолированной margin, а затем настройте leverage до 125x в зависимости от актива.
6. Разместить ордер: Введите количество, выберите тип ордера и подтвердите, что вы хотите сделать длинную или короткую позицию, основываясь на рыночных ожиданиях.
7. Настроить меры контроля рисков: задайте stop-loss take-profit stop-loss непосредственно при открытии позиции, чтобы ограничить потенциальные убытки и зафиксировать прибыль.
8. Мониторинг открытых позиций: отслеживайте liquidation , margin и funding rates необходимости корректируя leverage margin .
9. Закрыть и вывести средства: Выходите из игры через лимит или закрытие рынка, а затем переводите реализованную прибыль на внешние кошельки после подтверждения вывода средств.

Виды Futures на Bybit

Bybit Futures три категории деривативов: бессрочные фьючерсы, инверсные или срочные futures, а также бессрочные фьючерсы на ранней стадии до открытия рынка. Каждая из этих категорий влияет на порядок расчета прибыли, требования к залоговому обеспечению и уровень риска, поэтому трейдерам крайне важно понимать различия между ними, прежде чем вкладывать средства.

1.Perpetual на USDT USDC

Perpetual futures наиболее популярные продукты Bybit, позволяющие открывать позиции без срока экспирации и с расчетами в стейблкоинах, таких как USDT или USDC. Трейдеры получают преимущества благодаря предсказуемой стоимости залога, настраиваемому leverage 125x и сниженной волатильности по сравнению с контрактами с криптовалютным залогом.

Эти контракты используют funding rate , обновляемые каждые восемь часов, что обеспечивает тесную привязку цен perpetual к ориентирам spot . Расчеты в стейблкоинах упрощают подсчет прибыли, поскольку прибыль и убытки фиксируются непосредственно в USDT USDC , а не в виде волатильных криптоактивов.

Ключевые преимущества вечных стабильных монет:

• Никаких сроков годности, поддержка долгосрочных стратегий.
• Stable с пониженной волатильностью.
• Широкий выбор торговых пар помимо Bitcoin Ethereum.

2. Perpetual с обратной ценой

Обратные perpetual на Bybit обеспеченными и рассчитываются в базовой криптовалюте, такой как BTC ETH, а не в стейблкоинах, таких как USDT. Это означает, что трейдеры напрямую увеличивают или уменьшают свои криптовалютные активы в зависимости от прибыльности каждой сделки.

Эти контракты пользуются популярностью у долгосрочных инвесторов, стремящихся накопить больше криптовалюты, поскольку прибыль выплачивается в виде base . Однако волатильность стоимости залога создает дополнительный риск, поскольку margin меняются в зависимости от колебаний цен на криптовалюту.

Примечательные особенности обратных бессрочных облигаций:

• Выплачивается в base (BTC, ETH или других).
• Прибыль и убытки номинированы в криптовалюте, а не в стейблкоинах.
• Эффективный инструмент хеджирования для трейдеров, владеющих spot .

3. Futures с истекшим сроком действия

Срок действия futures, иногда называемые контрактами с фиксированным сроком погашения или срочными контрактами, включают квартальные инструменты, расчеты по которым автоматически производятся в определенную дату истечения срока. В отличие от бессрочных контрактов, они не используют funding rates, что делает их подходящими для долгосрочных позиций и стратегий хеджирования.

Расчет производится в валюте обеспечения в заранее установленный срок, при этом прибыль или убыток рассчитываются на основе расчетной цены индекса. Многие профессиональные трейдеры используют эти futures арбитражных возможностей или для приведения позиций в соответствие с конкретными временными горизонтами.

Основные характеристики futures с фиксированной датой исполнения:

• Расчеты на основе срока действия, обычно ежеквартальные или ежемесячные.
• За поддержание позиций не funding rate .
• Часто используется для стратегий хеджирования или арбитража календарных спредов.

4. Предрыночные бессрочные контракты

Бессрочные контракты до начала торгов — это уникальная Bybit , предоставляющая трейдерам ранний доступ к деривативам до официального листинга базовых токенов. Эта функция позволяет открывать позиции до начала публичных торгов, что дает возможность потенциально извлечь выгоду из ценовых колебаний на ранних этапах формирования рынка.

Эти контракты работают на основе аукциона, где заявки и предложения устанавливают начальную торговую цену до начала непрерывных торгов. Ликвидность на предрыночном этапе может быть ниже, что создает более высокую волатильность и более широкие спрэды по сравнению с устоявшимися рынками.

Соображения по поводу предрыночных бессрочных акций:

• Стратегический ранний выход на рынок перед листингом токенов.
• Повышенная волатильность из-за ограниченной ликвидности.
• Лучше всего подходит для опытных трейдеров, торгующих деривативами.

Криптовалюты и Leverage, Bybit

across Bybit более 2 200 активов, что делает across ассортимент одним из самых широких среди централизованных бирж по всему миру. Согласно Coingecko , в сегменте деривативов биржа поддерживает почти 800futures perpetual futures , включая Bitcoin, Ethereum, альткойны, DeFi , мем-монеты и активы метавселенной.

Leverage Bybit 125x для Ethereum Bitcoin Ethereum , что значительно увеличивает как потенциальную прибыль, так и liquidation . Для альткойнов со средней капитализацией leverage обычно составляет от 25x до 50x, тогда как для менее крупных или более волатильных пар оно ограничено примерно 10x.

Продукты Smart Leverage позволяют увеличить кредитную нагрузку до 200-кратной величины по отдельным активам; они разработаны таким образом, чтобы отсрочить liquidation сопряжены со значительным риском. Bybit применяет систему динамических лимитов риска, которая уменьшает доступное leverage увеличения размера позиций, обеспечивая стабильность across .

Futures и Funding RatesFutures Bybit

Bybit прозрачную модельtaker , при этом в рамках VIP ставки постепенно снижаются для трейдеров с большим объемом торгов. Комиссии Futures являются одними из самых низких в отрасли, а выплаты по финансированию осуществляются отдельно для трейдеров с длинными и короткими позициями.

Вот основные составляющиеFutures Bybit Futures :

• Торговые комиссии:futures USDT взимается комиссия в размере 0,055% taker 0,020% maker, тогда какfutures USDC futures ниже — 0,020% для обеих сторон.
• Funding Rates: Выплаты по рефинансированию производятся каждые восемь часов и осуществляются непосредственно между участниками с длинными и короткими позициями, что способствует тесной привязке цен perpetual к spot .
• Внесение средств: Bybit не Bybit никаких комиссий за пополнение счета; при переводе средств на личные счета пользователи оплачивают только расходы, связанные с работой сети блокчейна.
• Вывод средств: При выводе средств взимаются только комиссии за транзакции в блокчейне, например 0,0005 BTC Bitcoin; дополнительные комиссии Bybit не взимаются.
• Комиссии за расчет: При истечении срока действия futures с фиксированной датой расчета взимается фиксированная комиссия в размере 0,05 %, которая компенсирует биржевые риски при одновременном закрытии нескольких позиций.
• СкидкиVIP : активные трейдеры получают значительные скидки на комиссионные — taker для taker снижается near ,015%, а для «мейкеров» приближается к нулю.
• Прозрачность комиссий: Пользователи могут отслеживать текущие торговые комиссии и прогнозируемые funding rates на торговой панели Bybitв разделе подробных характеристик контрактов.

Инструменты управления рисками на Bybit Futures

Торговля futures leverage трейдеров повышенной волатильности, в связи с чем дисциплинированное управление рисками становится крайне важным как для сохранения капитала, так и для обеспечения стабильной прибыльности. Bybit ряд встроенных инструментов, которые помогают трейдерам снизить риск потерь и автоматизировать защитные стратегии на динамичных рынках.

Вот основные инструменты управления рисками на Bybit Futures:

• Take-Profit Stop-Loss Take-Profit »: трейдеры могут устанавливать SL и TP при открытии ордера, что позволяет автоматически закрывать позиции при достижении заранее определённых пороговых значений.
• Ордера с плавающим стоп-лоссом: они динамически корректируют stop-loss вслед за благоприятным движением цены, защищая нереализованную прибыль и одновременно позволяя сохранить позицию на рынках, характеризующихся трендом.
• Изолированная Margin и перекрестная Margin: изолированная margin риск одной конкретной сделкой, тогда как margin перекрестной margin для поддержания открытых позиций margin весь баланс счета.
• Уровни лимитов риска: margin поддержанию margin автоматически повышаются по мере увеличения размера позиций, что приводит к снижению максимального leverage предотвращения системного риска в условиях крайней волатильности.
• Страховой фонд и ADL: Bybit страховой пул для покрытия убытков; в крайнем случае, Auto-Deleveraging пропорционально сокращает позиции с чрезмерной подверженностью риску.
• Защита цен: Ликвидация происходит только по цене отметки, а не по цене последней сделки, что помогает предотвратить несправедливые закрытия, вызванные внезапным снижением ликвидности.
• Уведомления и оповещения: Внутриприложные оповещения и уведомления по электронной почте предупреждают трейдеров о liquidation , margin или о превышении ценовыми уровнями критических пороговых значений.
• ОрдераChase : эти ордера автоматически корректируют цены спроса или предложения в соответствии с movement рынка, что позволяет избежать упущенных возможностей при резких колебаниях.
• Условные ордера: заранее запрограммированные триггеры позволяют исполнять открытие или закрытие позиций только при met определенных условий, что обеспечивает гибкость при реализации сложных стратегий.
• Разделенные ордера: крупные сделки можно разделить на несколько меньших ордеров across заданном across , что позволяет свести к минимуму slippage повысить точность исполнения.

Futures и нормативно-правовое регулированиеFutures Bybit

Bybit подхода, при котором безопасность стоит на первом месте, сочетая wallet холодных wallet , multi-signature и схемы пороговой подписи для обеспечения безопасности активов пользователей. Кроме того, платформа использует двухфакторную аутентификацию, антифишинговые коды и мониторинг подозрительной активности для защиты учетных записей от несанкционированного доступа.

Proof of Reserves Регулярно проводятся аудиты, гарантирующие, что Bybit соотношение 1:1 между балансами клиентов и базовыми custodial . Отчеты о прозрачности, публикуемые on-chain пользователям самостоятельно проверять балансы across , финансируемых и унифицированных margin .

Соблюдение нормативных требований предполагает обязательную проверку KYC и строгое соблюдение anti-money laundering по anti-money laundering across юрисдикциях. Bybit доступ для таких регионов, как US UK, игнорируя совместные усилия международных регулирующих органов и правоохранительных органов, направленные на усиление надзора.

Плюсы и минусыFutures Bybit

futures Bybitсочетает в себе высокую ликвидность, передовую инфраструктуру и инновационные функции, однако существуют определенные ограничения, которые важно тщательно проанализировать. Ниже приводится краткий обзор пяти наиболее значимых преимуществ и недостатков для трейдеров в 2025 году.

Преимущества торговлиFutures на Bybit

Bybit в нескольких областях, которые дают трейдерам реальное преимущество перед конкурентами, в частности в плане ликвидности, инновационности продуктов и качества исполнения ордеров. К ключевымFutures Bybit относятся:

• Широкий Perpetual : на бирже представлено почти 800futures perpetual futures , что значительно превосходит Binance OKX количеству поддерживаемых рынков.
• Инновационные функции: Bybit copy trading, ботов для сетчатой торговли, TradingView , а также структурированные продукты, такие как Smart Leverage опытных участников.
• Leverage интеллектуальным Leverage : Bybit структурированного leverage 200x с контролируемой liquidation — это уникальное предложение, недоступное на платформах конкурентов.
• Встроенные расширенные инструменты: такие встроенные типы ордеров, как ордера с изменением цены, chase ордера и портфельная margin возможности исполнения стратегий на уровне институциональных инвесторов.
• Прозрачное Proof-of-Reserves: Bybit поддающиеся проверке аудиторские отчеты на основе дерева Меркла, подтверждающие обеспечение активов клиентов в соотношении 1:1 across spot, futures и margin .

Недостатки использованияFutures Bybit

Несмотря на значительные преимущества, Bybit ряд недостатков, которые могут повлиять на доступность, правовую определенность и долгосрочное стратегическое позиционирование для активных трейдеров. ОсновныеFutures Bybit Futures включают:

• Географические ограничения: Услуги по-прежнему недоступны на таких крупных рынках, как US, UK и Канада, что лишает доступа миллионы потенциальных пользователей производных финансовых инструментов.
• Изменения в законодательстве Европы: EU перенаправляются на Bybit EU, которая не поддерживает деривативы, что ограничивает доступ к core futures в связи с MiCA .
• Отсутствие собственного токена: в отличие отBNB Binance BNB OKB OKX , Bybit встроенной токеновой экономики, предоставляющей постоянные скидки на торговлю или staking .
• Фрагментация ликвидности: контракты USDT и USDT разделяют глубину книги заказов, что снижает эффективность по сравнению с моделями единой ликвидности на конкурирующих платформах.
• Сложность освоения: Curve сложные продукты, как «Smart Leverage margin портфеля, margin более высокий операционный риск для менее опытных розничных трейдеров.

Binance Futures конкуренты

Bybit с такими известными централизованными биржами, как Binance Futures и OKX также испытывает давление со стороны fast децентрализованных платформ бессрочных контрактов. Чтобы подчеркнуть различия, в таблице ниже представлено сравнение Bybit ведущими конкурентами across , leverage, комиссиям и доступности.

Заключительные размышления

Bybit Futures трейдерам площадку для chase ставок, хеджирования серьезных рисков или отработки стратегий с помощью точных инструментов. Нам нравится, как сочетание ликвидности, leverage и инновационных продуктов открывает новые возможности без ущерба для безопасности и прозрачности.

Для всех, кто серьезно относится к криптовалютным деривативам, Bybit для того, чтобы воплотить амбиции в жизнь.