Über Kraken

Kraken wurde 2011 von Jesse Powell gegründet und ist eine der ältesten Kryptowährungsbörsen der Welt (firmiert unter Payward, Inc.). Kraken hat seinen Hauptsitz in San Francisco und ist in mehr als 190 Ländern verfügbar. Das Unternehmen hat sich einen guten Ruf für seine Zuverlässigkeit, die Einhaltung gesetzlicher Vorschriften und die Sicherheit von Institutionen erworben. 

Kraken rangiert sowohl beim Kassa- als auch beim Derivatehandel konstant unter den Top-Börsen weltweit und wird derzeit auf CoinGecko als achtgrößte Krypto-Plattform eingestuft. Sie bedient über 15 Millionen Kunden und wickelt vierteljährlich Handelsvolumina in Höhe von mehreren hundert Milliarden Dollar ab.

Die Plattform ist für ihre robuste Sicherheitsarchitektur bekannt: Sie verwendet einen kalten Speicher für die meisten Benutzergelder, erzwingt eine Zwei-Faktor-Authentifizierung und veröffentlicht Audits zum Nachweis der Reserven. Sie legt auch Wert auf die Einhaltung gesetzlicher Vorschriften und verfügt über Lizenzen und Genehmigungen in mehreren Regionen. Die Marke ist sowohl für neue Marktteilnehmer als auch für technisch versierte Händler interessant.

Kraken-Kontotypen

Kraken bietet eine einheitliche Kontostruktur, die Zugang zu verschiedenen Handelsschnittstellen und Funktionen bietet, die auf Ihre Bedürfnisse zugeschnitten sind. Jede Plattform unter der Marke Kraken ist darauf ausgelegt, Sicherheit, Transparenz und Leistung zu bieten und gleichzeitig globale Compliance-Standards zu erfüllen.

Kraken Standard-Konto

Über die Kraken-Desktop-Plattform und die mobile App können Nutzer auf den Kassahandel mit mehr als 500 Kryptowährungen zugreifen, Konten mit mehreren Fiat-Währungen auffüllen und Vermögenswerte für passive Belohnungen einsetzen. Die Plattform zeichnet sich durch eine unkomplizierte Auftragsausführung und eine übersichtliche Benutzeroberfläche aus, die sowohl für neue als auch für erfahrene Anleger geeignet ist.

Kraken Pro

Kraken Pro ist die fortschrittliche Handelssuite der Plattform, die für aktive Trader und Profis entwickelt wurde. Sie bietet Zugang zu hoher Liquidität in Spot-, Margin- und Futures-Märkten mit 10-facher Hebelwirkung. Benutzer profitieren von anpassbaren Dashboards, fortschrittlichen Charts, die von TradingView unterstützt werden, und Echtzeit-Orderbuchdaten.

Kraken Pro unterstützt auch leistungsstarke APIs für den algorithmischen und institutionellen Handel. Die Plattform ist sowohl über Desktop- als auch über Mobilgeräte verfügbar und bietet ein nahtloses Handelserlebnis über alle Geräte hinweg. Die Plattform bietet außerdem niedrigere Handelsgebühren auf Basis von Volumenstufen.

Kraken Institutionell

Für Unternehmen, Institutionen, Fonds oder größere Betriebe bietet Kraken spezielle Kontostufen mit höheren Limits, mehr API-Funktionen und Zugang zu institutionellen Tools.

• Geschäftskonten sind für den Handel im Rahmen einer Unternehmensstruktur gedacht. Diese Konten ermöglichen größere Einzahlungs-/Abhebungslimits, Zugang zum OTC-Schalter, Futures-Handel (falls zulässig) und höhere API-Quoten.
• Institutionelle/Brokerage-Angebote sind auf Großkunden und Fonds zugeschnitten. Diese Konten umfassen oft eine höhere Liquidität, Verwahrung, Marge und Finanzierungsmöglichkeiten, Unterkonten, FIX API und erweiterten Support. Im Jahr 2025 startete Kraken Kraken Prime um Handel, Verwahrung und Finanzierung in einer institutionellen Lösung zu vereinen.

Zusammen machen diese Kontooptionen Kraken zu einer der vielseitigsten und professionellsten Börsen weltweit, die einen sicheren Zugang zu den Kryptomärkten sowohl für Privatkunden als auch für Institutionen bietet.

Kraken Eigenschaften

Kraken bietet ein breites Ökosystem von Handels-, Gewinn-, DeFi und Support-Tools unter einem Konto. Benutzer können nahtlos zwischen verschiedenen Funktionen wechseln, ohne mehrere Konten zu benötigen.

Handelsarten

1. Spot-Handel: Kaufen, verkaufen oder handeln Sie mehr als 500 Kryptowährungen und mehrere hundert Handelsgeschäfte zu aktuellen Marktkursen. Benutzer können Markt-, Limit-, Stop-Loss- und bedingte Aufträge über Web-, Mobil- oder Pro-Schnittstellen platzieren.
2. Margin-Handel: Erhöhen Sie das Risiko, indem Sie Vermögenswerte für den Handel ausleihen. Die Nutzer eröffnen gehebelte Positionen (2× oder 5×) unter Verwendung von Sicherheiten auf ihrem Konto, was größere potenzielle Gewinne, aber auch höhere Risiken ermöglicht.
3. Derivate: Kraken bietet mehr als 350 Terminkontrakte mit festem Termin (z. B. BTC/USD, ETH/USD) in Ländern an, in denen Derivate erlaubt sind. Der Hebel für diese Kontrakte beträgt in der Regel bis zu 5× (je nach Kontrakt und Verifizierungsgrad des Benutzerkontos), ähnlich wie bei den Margin-Limits.
4. Aktien & xStocks (Tokenized Equities): Handeln Sie tokenisierte Versionen von US-Aktien und ETFs auf der Handelskette (sofern zulässig). Diese Vermögenswerte spiegeln Aktienkursbewegungen wider, ohne dass ein direkter Aktienbesitz erforderlich ist.
5. Auto-Investieren: Benutzer können wiederkehrende Käufe (z.B. wöchentlich, monatlich) in ausgewählte Kryptoanlagen automatisieren.
6. Pakete: Kraken bietet voreingestellte Portfolios (Bundles), die mehrere Kryptowährungen kombinieren (z. B. "Top 10", thematische Körbe), die Nutzer in einem Schritt kaufen können.

Verdienstmöglichkeiten

1. Einsätze: Kraken unterstützt Staking für 24 Vermögenswerte über On-Chain-Staking und Opt-in-Renditeprodukte. Es wirbt mit bis zu 21% APY in bestimmten Märkten (vor Gebühren) für einige Vermögenswerte. Es wird auch flexibles Staking angeboten, bei dem Kraken einen Teil der vom Nutzer gehaltenen Vermögenswerte einsetzt.
2. Auto-Earn: Einige Vermögenswerte (einschließlich Stablecoins, BTC oder Fiat-Guthaben in zugelassenen Ländern) können durch einfaches Halten passive Rewards verdienen, die sogenannten Opt-in Rewards.

Zusätzliche Dienstleistungen

1. Krak: Die Zahlungs- und Überweisungs-App von Kraken ("Krak") ermöglicht es den Nutzern, Kryptowährungen weltweit mit weniger Reibungsverlusten zu versenden und sie mit anderen Diensten wie Auto-Invest oder Staking innerhalb desselben Ökosystems zu integrieren.
2. Tinte (Layer 2/On-chain DeFi Bridge): Ink von Kraken basiert auf dem Optimism Stack (OP Stack), um den Nutzern dezentrale Finanzwerkzeuge näher zu bringen. Benutzer können Gelder in Ink überbrücken, mit dApps interagieren, Vermögenswerte tauschen, Liquidität bereitstellen oder Kredit- und Renditestrategien mit niedrigeren Gasgebühren und schnellerer Finalität nutzen.
3. Kraken API: REST-, WebSocket- und FIX-APIs unterstützen den automatisierten Handel, algorithmische Strategien, Echtzeitdaten und die Verwaltung von Unterkonten. IP-Whitelisting und granulares Permissioning ermöglichen eine sichere, skalierbare Nutzung.

Ist Kraken reguliert?‍

Ja, Kraken operiert als vollständig konforme globale Kryptowährungsbörse unter mehreren regulatorischen Rahmenwerken. Die Plattform verfügt über Registrierungen, Lizenzen und Genehmigungen in den wichtigsten Finanzgerichtsbarkeiten und stellt damit sicher, dass sie die strengen Standards zur Bekämpfung von Geldwäsche (AML), Terrorismusfinanzierung (CTF) und Verbraucherschutz einhält.

Zu den Schlüssellizenzen gehören:

• Vereinigte Staaten: Zu den U.S.-Geschäften von Kraken gehört auch die Payward Interactive, Inc. die als Money Services Business (MSB) bei der FinCEN registriert ist, um digitale Vermögensdienstleistungen zu erbringen.
• Europa: Im Jahr 2025 sicherte sich Kraken über seine von der irischen Zentralbank regulierte Einheit eine MiCA-Lizenz (Markets in Crypto-Assets). Damit ist Kraken befugt, alle 30 Länder des Europäischen Wirtschaftsraums (EWR) im Rahmen eines einheitlichen Regulierungsrahmens zu bedienen.
• Vereinigtes Königreich: Kraken (über Payward Limited) ist bei der Financial Conduct Authority (FCA) als Krypto-Asset-Geschäft im Rahmen der Anti-Geldwäsche-Bestimmungen (AML) registriert, und seine britische Tochtergesellschaft (Payward Services Ltd) ist ein zugelassenes E-Geld-Institut.
• Bermuda: Kraken ist über die Payward Digital Solutions Ltd. tätig, die von der Bermuda Monetary Authority (BMA) eine Geschäftslizenz für digitale Vermögenswerte der Klasse F erhalten hat.
• Australien: Der lokale Betreiber von Kraken ist Bit Trade Pty Ltd, der bei der AUSTRAC gemäß den AML/CTF-Gesetzen registriert ist; Derivathandelsdienstleistungen sind nur für Großkunden unter einem australischen Finanzdienstleistungsrahmen verfügbar.
• Argentinien: Payward Trading Limited ist bei der Comisión Nacional de Valores (CNV) als Virtual Asset Service Provider registriert, was es Kraken ermöglicht, Börsen- und Verwahrungsdienstleistungen vor Ort anzubieten.

Der globale Regulierungsrahmen von Kraken umfasst über 20 Lizenzen und Registrierungen in Nordamerika, Europa und dem asiatisch-pazifischen Raum. Es kombiniert die Einhaltung der Vorschriften für digitale Vermögenswerte mit der traditionellen Finanzaufsicht und bietet eine der umfassendsten Rechtsgrundlagen in der Branche.

Mit seinen Zulassungen für elektronisches Geld, Wertpapierfirmen, Verwahrung und Derivate bietet Kraken sowohl Privatkunden als auch institutionellen Kunden ein sicheres und transparentes Umfeld, das mit der sich entwickelnden globalen Regulierungslandschaft in Einklang steht.

Ist Kraken sicher?

Von Anfang an hat Kraken die Sicherheit als zentrales Unterscheidungsmerkmal in den Vordergrund gestellt. Die Gründer starteten die Plattform nach dem Scheitern anderer Börsen und legten den Schwerpunkt auf solide Technik, Transparenz und einen Defense-in-Depth-Ansatz.

Die Plattform verfügt über mehrere Schutzmechanismen, darunter Cold Storage für den Großteil der Nutzergelder, Multi-Faktor-Authentifizierung (MFA), SSL-Verschlüsselung und Whitelisting für Auszahlungen. Die Infrastruktur wird regelmäßig Penetrationstests und unabhängigen Sicherheitsprüfungen unterzogen, um Schwachstellen zu identifizieren und zu beseitigen. 

Krakens Proof-of-Reserves-System, das von unabhängigen Prüfern verifiziert wurde, ermöglicht es den Kunden zu überprüfen, ob die Börse mehr Vermögenswerte als Verbindlichkeiten hält. Diese Transparenz in Verbindung mit den Zertifizierungen nach ISO/IEC 27001 und SOC 2 Typ 1 stärkt den Ruf von Kraken für Zuverlässigkeit und Vertrauen in der globalen Kryptoindustrie.

Sicherheitsbilanz und bemerkenswerte Vorfälle

Bislang hat Kraken einen größeren öffentlichen Hack vermieden, bei dem es zu großen Nutzerverlusten kam, was im Bereich der Kryptowährungsbörsen relativ selten ist. Sein guter Ruf in Sachen Sicherheit wurde als Schlüsselfaktor bei der Gewinnung institutioneller Kunden angeführt. 

Es gab noch weitere Vorfälle, an denen die Börse beteiligt war:

• Gemeldete Schwachstelle & Fehler: 2023 entdeckten Sicherheitsforscher eine Schwachstelle, die eine künstliche Aufblähung des Guthabens und Abhebungen von etwa 3 Millionen USD ermöglichte. Kraken reagierte schnell, flickte die Sicherheitslücke und fror die Überweisungen ein. Kraken versicherte, dass keine Nutzergelder gefährdet waren.
• Regulatorische Strafen: Im Jahr 2022 schloss Kraken einen Vergleich mit dem U.S. Office of Foreign Assets Control (OFAC) wegen angeblicher Sanktionsverstöße im Zusammenhang mit Transaktionen aus dem Iran. Der Vergleich belief sich auf rund 362.159 USD. 
• SEC-Vergleich: Im Jahr 2023 schloss Kraken einen 30-Millionen-Dollar-Vergleich mit der U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) über seine Einsätze in den USA, von denen die SEC behauptete, sie seien als nicht registrierte Wertpapiere angeboten worden.

Kraken kombiniert ausgereifte Sicherheitspraktiken mit organisatorischer Transparenz und einer Geschichte der Widerstandsfähigkeit. Die Verwendung von Cold Storage, regelmäßigen Proof of Reserves, Schutzmaßnahmen auf Kontoebene und proaktive Sicherheitsforschung tragen dazu bei, dass Kraken zu den sichersten Börsen der Branche gehört.

Zwar ist kein System unverwundbar, aber die Erfolgsbilanz von Kraken zeigt, dass es mit Vorfällen sorgfältig und transparent umgeht.

Kraken's Gebührenordnung

Kraken verwendet eine transparente, volumenbasierte Gebührenstruktur, um aktive Händler zu belohnen und gleichzeitig die Kosten für alle Nutzer niedrig zu halten. Die Gebühren variieren je nach Art der Dienstleistung - Spothandel, Futures, Einsätze oder Finanzierung - sind aber im Vergleich zu anderen großen Börsen wettbewerbsfähig.

• Kraken Instant Buy-Gebühren: Instant Buy, das über die Kraken-Hauptschnittstelle und die mobile App verfügbar ist, ist mit höheren Gebühren verbunden, um den Komfort zu erhöhen. Diese beinhalten in der Regel eine Transaktionsgebühr von 1 % für Kryptokäufe (oder 0,9 % für Stablecoins).
• Gebühren für Spot- und Marginhandel: Für Spot-Trades auf Kraken Pro folgen die Gebühren einem Maker-Taker-Modell, das auf dem 30-Tage-Handelsvolumen eines Nutzers basiert. Die Maker-Gebühren beginnen bei 0,16 %, während die Taker-Gebühren bei 0,26 % beginnen und auf 0 % Maker und 0,1 % Taker für Nutzer mit einem monatlichen Volumen von mehr als 10 Mio. $ sinken. 
• Gebühren für den Futures-Handel: Kraken Futures bietet eine gestaffelte Preisgestaltung ähnlich wie bei Spotmärkten. Die Maker-Gebühren beginnen bei 0,02 %, die Taker-Gebühren beginnen bei 0,05 % und sinken auf 0 % Maker und 0,01 % Taker für institutionelle oder hochvolumige Händler.
• Staking & Earn-Gebühren: Kraken erhebt eine Verwaltungsgebühr von 15 % auf Einsätze, die vor der Auszahlung automatisch abgezogen wird.
• Einzahlungsgebühren: Die meisten Krypto-Einzahlungen sind kostenlos, während Fiat-Einzahlungen von der Methode und der verwendeten Währung abhängen. Zum Beispiel kosten US-Inlandsüberweisungen etwa 5 USD, während SEPA-Euro-Überweisungen in der Regel kostenlos oder unter 1 € sind. 
• Abhebungsgebühren: Die Abhebungsgebühren werden pro Transaktion berechnet und variieren je nach Asset, zum Beispiel 0,00002 BTC für Bitcoin oder 0,005 ETH für Ethereum.

Im Vergleich zu den großen Alternativen liegen die Gebühren von Kraken eher im Mittelfeld: nicht die billigsten, aber angesichts des Schwerpunkts auf Sicherheit und Einhaltung gesetzlicher Vorschriften durchaus wettbewerbsfähig. 

Beispielsweise beginnen die Maker/Taker-Gebühren von Binance in der Regel bei 0,1 %, was niedriger ist als die Grundgebühren von Kraken. Allerdings bietet Kraken oft niedrigere Handelsgebühren als Coinbase, insbesondere bei höheren Volumina. Die Standardsätze von Coinbase (Maker 0,4 %, Taker 0,6 %) sind für aktive Trader tendenziell weniger günstig.

Abschließende Überlegungen

Kraken ist nach wie vor eine der vertrauenswürdigsten und am stärksten regulierten Börsen auf dem globalen Kryptomarkt. Die Kombination aus hoher Sicherheit, transparenten Gebührenstrukturen und einem breiten Serviceangebot macht sie sowohl für private als auch für institutionelle Händler geeignet. 

Obwohl sie nicht die billigste Börse ist, bietet sie außergewöhnliche Zuverlässigkeit, hohe Liquidität und regulatorische Sicherheit - wichtige Faktoren für langfristige Investoren, die eine sichere und professionelle Handelsumgebung suchen.