Phemex 限制哪些国家？

Phemex 在其于 2025 年 7 月最后修订的服务条款第 1.26 条中，将禁止的市场定义为受限领土。当前版本包含 45 个条目（计算了四个加拿大省份和克里米亚地区），其范围已超出了早期未涉及澳大利亚、中国香港和南非的版本。

这些限制大致可分为以下几类：

• 受制裁的司法管辖区：伊朗、朝鲜、叙利亚、古巴和克里米亚受联合国、美国或欧盟全面的制裁计划约束，这使得与国际银行业有业务往来的交易所为其服务属于违法行为。
• 主要的受监管市场：美国、英国、UAE 和澳大利亚被排除在外，因为每个国家都要求 Phemex 不具备的本地牌照，而澳大利亚市场是该名单中最新的成员之一。
• 按省份划分的加拿大地区：安大略省、Québec、艾伯塔省和萨斯喀彻温省均被点名，这是 2023 年安大略省证券委员会和解协议的遗留结果，该协议终止了 Phemex 在该省的无牌活动。
• 亚洲排除地区：中国大陆、中国香港、印度和缅甸被封锁，这反映了大陆的交易禁令、中国香港针对虚拟资产平台的发牌制度以及印度针对离岸交易所的注册要求。
• 冲突和高风险国家：阿富汗、海地、伊拉克、黎巴嫩、利比亚、尼加拉瓜、巴勒斯坦、索马里、南苏丹、苏丹、委内瑞拉和也门属于不稳定和洗钱风险审查的对象。
• 非洲合规排除地区：安哥拉、布隆迪、中非共和国、刚果民主共和国、厄立特里亚、埃塞俄比亚、几内亚、几内亚比绍、科特迪瓦、利比里亚、马里、卢旺达、塞拉利昂、南非、津巴布韦和塞舌尔构成了该名单的其余部分。

任何开设账户的人还必须保证自己不是受限领土的公民或居民，因此封锁是在入驻环节进行的，而不仅仅是通过 IP 检测。使用 VPN 违反了协议，并面临账户暂停且资金被冻结的风险。

Phemex 支持的国家

受限名单之外的所有地方仍然开放，这意味着大约有 150 个国家的居民可以注册、验证和交易spot、永续合约、copy trading、机器人和理财产品。覆盖范围最广的地区包括东南亚、拉丁美洲、UAE 以外的中东地区、土耳其以及欧洲大部分地区。

法定货币通道的覆盖范围比交易通道窄。通过其合作伙伴 Legend Trading，Phemex 支持包括 USD、EUR、GBP、CHF、AUD 和 JPY 在内的主要货币的银行存款和提款，通过 SWIFT、SEPA 和英国的 Faster Payments 进行转账，且不收取存款手续费。

在银行合作伙伴无法运营的地方，用户可以退而求其次使用银行卡购买、peer-to-peer交易或直接加密货币存款。这种分流解释了为什么一个国家可能显示为受支持，但仍然会拒绝银行转账。

MiCA 截止日期之后的 Phemex 与欧盟

被称为 MiCA 的欧盟《加密资产市场法规》要求服务于该集团的每个交易所都必须持有成员国颁发的加密资产服务提供商牌照。根据旧国家注册运营的公司的过渡期已于 7 月 1 日结束，ESMA 已指示未经授权的提供商逐步停止其在欧盟的业务，同时保护客户资产。

Phemex 并未出现在 ESMA 的授权提供商名册上，其欧洲企业根基也几乎没有留出迎头赶上的空间。服务条款中将位于卡托维兹的 Phemex Poland sp. z o.o. 列为集团实体，然而在总统两度否决《加密资产市场法》后，波兰从未通过其监管机构颁发牌照所需的实施法。在旧体制下进行的波兰注册在截止日期到期，且没有可用的国内替代方案。

荷兰和波兰被列入法币限制名单，尽管这两者都没有出现在平台级别的受限领土中，衡量各种选择的欧盟居民可以对比在执法开始前清除授权门槛的获得 MiCA 牌照的加密交易所。

Phemex 牌照与监管

Phemex 的注册涵盖的是反洗钱监管，而非全面的市场授权，并且多家监管机构已对该交易所采取了执法行动。

以下是已确认的注册和执法记录：

• 美国 FinCEN MSB 注册：Phemex Ltd 持有 31000171217304 号货币服务业务注册。这是一项反洗钱报告义务，并不授权该交易所为美国零售客户服务。
• 立陶宛实体：Phemex Lithuania UAB（公司代码 306047839）根据立陶宛 MiCA 实施前的制度注册为虚拟资产服务商，由于过渡期已结束，该身份目前不享有 EU 护照通行权。
• 英国 FCA 警告：金融行为监管局将 Phemex 列为未经授权的机构，可能在未获许可的情况下向英国消费者推广服务，且英国同时位于平台和法币限制名单上。
• 安大略省执法行动：安大略证券委员会（OSC）发现 Phemex Limited 和 Phemex Technology Pte. Ltd. 在未注册的情况下交易加密资产，从而达成了促成今天加拿大四个省份封禁的和解协议。
• 管辖法律：用户协议受新加坡法律管辖，争议提交至新加坡仲裁，尽管该公司并未持有新加坡金融管理局（Monetary Authority of Singapore）的牌照，其新闻稿也是从萨摩亚阿ピア发布。

Phemex 是否需要 KYC？

是的，正如其验证常见问题解答中所述，在享受法币服务、促销和完整平台访问权限之前，Phemex 要求进行身份验证。申请人使用实时相机捕获扫描护照、国民身份证或驾照，因为上传的文件会被拒绝。

结果通常在两到五分钟内得出，提交失败每天最多可以重试五次。不接受居留许可、Visa 和本国护照，最低年龄要求为 18 岁，且在检查任何文件之前，申报的国家/地区决定了资格。

每人只能验证一个账户，子账户继承主账户的状态。企业申请人通过电子邮件完成人工企业验证，提交公司注册记录、所有权详情、地址证明和银行信息。即使在平台验证后，法币交易也可能会触发银行合作伙伴的额外检查。

Phemex 阻止法币存款的国家/地区

Phemex 维护着一个单独的法币限制名单，涵盖 46 个司法管辖区，在这些管辖区内无法通过 Legend Trading 进行银行存款和取款。加密货币存款和交易在许多这些国家/地区仍然可行，因为平台级别的名单决定了账户资格。

法币排除项分组如下：

• 制裁驱动的封禁：在国际制裁仍然有效的情况下，白俄罗斯、古巴、伊朗、朝鲜、俄罗斯和叙利亚无法通过合规的银行渠道进行结算。
• 欧洲例外情况：荷兰、波兰、乌克兰和英国在银行层被拒绝，这反映了上面讨论的许可差距。
• 拉丁美洲国家：玻利维亚、巴西、尼加拉瓜、特立尼达和多巴哥以及委内瑞拉面临银行业阻碍、外汇管制或未决的监管立场。
• 非洲和中东地区：博茨瓦纳、布基纳法索、喀麦隆、加纳、肯尼亚、莫桑比克、尼日利亚、突尼斯等国未能通过合作伙伴的金融犯罪风险阈值。
• 亚洲限制地区：柬埔寨、老挝、巴基斯坦、斯里兰卡和泰国被排除在外，因为资本管制或未明确的加密货币规则阻碍了可靠的结算。
• 加拿大全境：整个国家都被屏蔽了法定货币，这个范围比被平台本身禁止的四个省份还要广泛。

我可以在 USA 使用 Phemex 吗？

不可以，美国是一个受限地区，且这种排除比 IP 封锁更为彻底。每个用户必须根据服务条款声明，他们不是根据 FATCA（美国强制外国金融机构报告美国账户持有人的法律）定义的美国公民、绿卡持有者或美国税收居民。

有时被引用为美国批准证据的 FinCEN 注册并没有改变这一点。货币服务企业注册迫使 Phemex 提交 AML 报告，它并未授予招揽美国零售交易者的许可，因此美国居民需要改用国内许可的平台。

Lazarus Group 黑客攻击与 Phemex 安全性

Phemex 在 2025 年 1 月遭遇了其历史上最严重的事件，当时攻击者清空了跨越十几个区块链的用于日常提现的热钱包（连接互联网的钱包）。最初的估计将盗窃金额定在接近 7000 万美元，一些追踪器后来将该数字提高到约 8500 万美元，而冷存储则未受触及。

归因于次月得到证实。链上调查员 ZachXBT 显示，攻击者将 Phemex 的非法所得与创纪录的 Bybit 盗窃案中的资金混同，将这两起事件都指向了朝鲜的 Lazarus Group。

Phemex 在几天内发布了储备金证明，在接下来的一周内分阶段恢复了主流资产的提现，并轮换了每一个充值地址。这一事件仍然属于任何风险评估的一部分，因为被入侵的热钱包私钥仍然是导致大型交易所损失的最常见原因。

关于 Phemex

Phemex 成立于 2019 年，由 Morgan Stanley 的前高管创立，现任首席执行官为 Federico Variola。其产品线涵盖现货、最高 100 倍杠杆的永续合约、copy trading、机器人、链上交易区以及收益产品。该公司据报道为全球超过 1000 万用户提供服务。

其近期最大的押注是 TradFi，这是一套以 USDT 结算的永续合约，涵盖股票、黄金、石油、指数以及诸如 SpaceX 等全天候交易的 pre-IPO 标的。该产品在完整运营的第一个月内 交易额突破 100 亿美元，到 6 月时已增至 73 个挂牌合约，这使得 Phemex 成为进军传统资产的 crypto futures exchanges 中较早的行动者之一。

最后总结

Phemex 的访问地图一直在收紧。澳大利亚、中国香港和南非被加入了一个已经涵盖美国、英国、阿联酋以及加拿大大部分地区的受限名单中，法币网络则排除了该平台本身仍在服务的另一批国家。

欧洲是一个未知数。由于没有 MiCA 授权且过渡期已过，Phemex 继续为欧盟居民提供服务的资格取决于监管的宽容度而非牌照，而荷兰和波兰的法币封锁表明边界已经在收缩。

任何检查特定国家/地区访问权限的人都应将《使用条款》第 1.26 条和法币限制页面视为权威记录，因为这两者在过去一年中都曾发生过变化，并且未来可能会再次更改，恕不另行通知。