ما هي الدول التي تقيدها Bitstamp؟

لا تحتوي شروط الاستخدام الخاصة بـ Bitstamp على قائمة بالدول، بل تمنع أي شخص خاضع للعقوبات أو يتواجد في مكان تكون فيه الخدمة غير قانونية. تظهر التوافرية اليومية في قائمة الدول في مركز المساعدة، وتظل الأسواق أدناه مغلقة بموجب أنظمة العقوبات التي تلتزم بها كيانات Bitstamp في الولايات المتحدة، UK، EU وسينغافورة. تعد كندا الانسحاب الطوعي الوحيد.

أنهت Bitstamp خدماتها في كندا في 8 يناير 2024، وأغلقت جميع الحسابات المحلية بعد أن فرضت هيئة الأوراق المالية الكندية قواعد تسجيل دفعت أيضاً Binance وBybit وOKX إلى الخروج. يبدو عودة تحمل علامة Bitstamp التجارية أمراً مستبعداً، نظراً لأن الشركة الأم Robinhood غطت كندا من خلال الموافقة على الاستحواذ على المشغل المحلي WonderFi في عام 2025. ويمكن للكنديين مقارنة المنصات المسجلة لدى CSA في دليل أفضل بورصات العملات المشفرة في كندا.

داخل الولايات المتحدة، تتخطى Bitstamp أيضاً ولايتي هاواي和نيفادا، حيث اختارت عدم السعي للحصول على تراخيص في هاتين الولايتين. ومثل الخروج الكندي، تنجم هذه الثغرات عن خيارات التراخيص الخاصة بـ Bitstamp ولا تفرض أي حظر قانوني من جانب العميل.

تعد سياسة تغطية أوكرانيا الخاصة بـ Bitstamp أكثر صرامة مقارنة بمعظم المنافسين. فتحظر العديد من البورصات القرم ودونيتسك ولوهانسك فقط، بينما تستبعد Bitstamp أيضاً زابوريجيا وخيرسون المحتلتين، مما يتماشى مع النطاق الإقليمي الكامل لعقوبات الاتحاد الأوروبي والولايات المتحدة.

لماذا تقيد Bitstamp هذه البلدان

بخلاف كندا، تظهر كل ولاية قضائية في القائمة المحظورة في برنامج عقوبات رئيسي واحد على الأقل. تحتفظ OFAC بحظر شامل على كوبا وإيران وهايتي وكوريا الشمالية وسوريا والمناطق الأوكرانية المحتلة، بينما ينفذ الاتحاد الأوروبي والمملكة المتحدة وسنغافورة تدابير موازية ضد روسيا. ومع وجود كيانات خاضعة للإشراف في الأنظمة الأربعة جميعها، تطبق Bitstamp أوسع قراءة مجتمعة لتلك القواعد.

يتجاوز الحظر المفروض على روسيا مرحلة التسجيل. توقفت Bitstamp عن خدمة المقيمين الروس بعد غزو أوكرانيا عام 2022، وجمدت الحسابات المتضررة، وقطعت الإيداعات من البنوك الروسية الخاضعة للعقوبات مثل Sberbank. وتعتبر الصين حالة منفصلة، نظراً لأن حظر بيجين الخاص بخدمات البورصة يغلق البر الرئيسي في وجه كل منصة مركزية بغض النظر عن العقوبات.

كما أن القائمة قصيرة بشكل ملفت للنظر. وترد الأماكن الخارجية على الأنظمة الصارمة مثل الولايات المتحدة والمملكة المتحدة وسنغافورة بالانسحاب، وهذا هو سبب غالباً ما تضم بنود استبعادها 15 إدخالاً أو أكثر. وفي المقابل، حصلت Bitstamp على تصنيفات في تلك الأسواق، ولم تترك سوى الولايات القضائية التي لا يمكن لأي ترخيص فيها أن يجعل الخدمة قانونية.

البلدان المدعومة من Bitstamp

تعمل Bitstamp في أكثر من 100 دولة وتخصص كل عميل لكيان قانوني بناءً على مكان الإقامة:

• Bitstamp Europe S.A. (لوكسمبورغ): تخدم عملاء المنطقة الاقتصادية الأوروبية (EEA) بموجب تراخيص MiCA ومؤسسة الدفع
• Bitstamp UK Ltd: تخدم عملاء المملكة المتحدة بموجب تسجيليها لدى FCA
• Bitstamp USA, Inc.: تخدم العملاء الأمريكيين من خلال الترخيص على مستوى الولاية
• Bitstamp Asia Pte Ltd: تخدم عملاء سنغافورة بموجب ترخيص MAS
• Bitstamp Global Ltd (جزر العذراء البريطانية): تخدم معظم المستخدمين المؤهلين الآخرين في جميع أنحاء العالم

يتغير توفر المنتجات حسب الكيان. يصل تداول spot، وعمليات الشراء المتكررة، ومكتب OTC إلى معظم الأسواق المدعومة، بينما تظل خدمات staking والإقراض إقليمية وتخدم مشتقات العملات المشفرة العملاء الأوروبيين المؤهلين فقط. وتقدم البورصة أكثر من 100 أصل رقمي، مع قائمة أمريكية أضيق تحكمها قواعد على مستوى الولاية.

يحصل المستخدمون الأوروبيون على أعمق العروض، نظراً لأن جواز سفر MiCA يغطي جميع دول المنطقة الاقتصادية الأوروبية الـ 30، وتتعامل شبكات SEPA مع تمويل اليورو. ويمكن للقراء مقارنة الأماكن الخاضعة للتنظيم في المنطقة في دليل أفضل بورصات العملات المشفرة في أوروبا، ويمكن لمتداولي المملكة المتحدة العثور على منصات تمكين Faster Payments في ملخص أفضل بورصات العملات المشفرة في المملكة المتحدة.

هل يمكنني استخدام Bitstamp في الولايات المتحدة؟

نعم. تمتلك شركة Bitstamp USA, Inc. ترخيص BitLicense من إدارة الخدمات المالية في ولاية نيويورك، وتراخيص تحويل الأموال عبر معظم الولايات، وتسجيل أعمال الخدمات المالية مع FinCEN، وكلها ظاهرة في سجل NMLS الخاص بها. وقليل من البورصات العالمية تخدم الأمريكيين من خلال كيان محلي مرخص من الولاية بدلاً من ثغرة خارجية.

توجد ثغرتان. لا يمكن لمقيمي هاواي ونيفادا التسجيل، وتضيق الميزات في أماكن أخرى، حيث لا تتوفر المشتقات للعملاء الأمريكيين وتقييد منتجات Earn في عدة ولايات. ويمكن للأمريكيين مقارنة المنصات المحلية في دليل أفضل بورصات العملات المشفرة في الولايات المتحدة.

ما الذي تغيره عملية الاستحواذ من قبل Robinhood

أكملت Robinhood عملية الاستحواذ على Bitstamp بقيمة 200 مليون دولار في 2 يونيو 2025، وأعادت تسمية المنصة لتصبح Bitstamp بواسطة Robinhood. ومنحت هذه الصفقة شركة Robinhood أول أعمال عملات مشفرة مؤسسية لها إلى جانب أكثر من 50 ترخيصاً وتسجيلاً، بينما استمرت خدمة التجزئة من خلال التطبيقات والكيانات الحالية.

منذ إغلاق الصفقة، تحركت المنصة على عدة جبهات دفعة واحدة:

• المقياس المؤسسي: وضعت نتائج الربع الرابع من عام 2025 لشركة Robinhood أحجام التداول الإسمية لـ Bitstamp عند 48 مليار دولار للربع، مع تضاعف الأحجام المؤسسية أكثر من مرة منذ إغلاق الصفقة
• شراكات بنك: توفر البورصة الآن السيولة للبنوك، مما يدعم تداول Bitcoin وEthereum للأفراد في بنك BBVA في إسبانيا من خلال برنامج العملات المشفرة كخدمة الخاص به
• مشتقات الاتحاد الأوروبي: تدير Bitstamp Financial Services، وهي شركة استثمارية تخضع لتنظيم MiCA وتشرف عليها وكالة سوق الأوراق المالية في سلوفينيا، مرفق تداول متعدد الأطراف بدأ بعقود perpetual swap للعملات المشفرة وأضاف عقود futures متعددة الأصول للأصل الدائم في يوليو 2026، ويغطي الفوركس ومؤشرات الأسهم والذهب والفضة والنفط مع رافعة مالية تصل إلى 10 أضعاف للعملاء الأوروبيين المؤهلين؛ هذه العقود غير متوفرة في الولايات المتحدة وكندا واليابان
• تقييمات مستقلة: يضع التصنيف الفصلي الأخير لشركة Kaiko منصة Bitstamp في المركز الثاني إجمالاً مع حصولها على تصنيف AA للمرة الخامسة على التوالي

تراخيص وتنظيمات Bitstamp

تُعد Bitstamp واحدة من أكثر المنصات حصولاً على التراخيص في قطاع العملات المشفرة، حيث تمتلك كل كيان إقليمي تفويضه التنظيمي الخاص.

يغطي ترخيص MiCA CASP، الذي منحته لجنة CSSF في مايو 2025، أنشطة التداول، وتنفيذ الأوامر، وحفظ العملات المشفرة في جميع أنحاء EEA. وأعقبه ترخيص مؤسسة الدفع الرئيسية في سنغافورة في يوليو 2025 ليمثل ركيزة أساسية لتوسع المنصة في منطقة آسيا والمحيط الهادئ، بينما اكتمل التسجيل في جزر البريطانية العذراء في فبراير 2026 ليضفي طابعاً رسمياً على الكيان الذي يخدم العملاء خارج تلك المناطق الرئيسية.

هل يتطلب Bitstamp إجراء اعرف عميلك (KYC)؟

نعم، ولا توجد فئة غير مُتحقّق منها. يجب على كل عميل إكمال التحقق الكامل من الهوية قبل البدء في تداول، أو إيداع العملات الورقية، أو السحب، من خلال تقديم بطاقة هوية صادر عن الحكومة، وإثبات عنوان، ومعلومات عن الدخل ومصدر الأموال. كما يكمل العملاء الأمريكيون إقرار قانون الامتثال الضريبي للحسابات الخارجية (FATCA).

تستمر عملية فحص الحسابات حتى بعد التسجيل. يتم التحقق من الحسابات مقارنة بقوائم العقوبات، ويُعاد تفعيل التحقق عند انتهاء صلاحية المستندات أو ظهور مؤشرات مثيرة للشكوك. وسيجد أي شخص ينجذب إلى البورصة التي تتخطى هذه الفحوصات أن Bitstamp خيار غير مناسب، نظراً لأن التحقق الإلزامي يمثل عنصراً أساسياً في الحفاظ على تراخيصها.

عن Bitstamp

تأسست Bitstamp في عام 2011 على يد Nejc Kodrič وDamijan Merlak في سلوفينيا، وهي أقدم بورصة للعملات المشفرة مستمرة في العمل في العالم، ويقع مقرها الرئيسي في لوكسمبورغ مع مكاتب في لندن، ليوبليانا، سنغافورة والولايات المتحدة. وهي تخدم أكثر من أربعة ملايين عميل وتدير أسواقها باستخدام تقنية محرك المطابقة التابع لـ NASDAQ.

لقد حددت الأمانة سمعة المنصة. فما يقرب من 95% من أصول العملاء محتجزة في cold storage، وتحمل الشركة شهادات ISO/IEC 27001 وSOC 2 Type 2، وقد تم استيعاب اختراقها الرئيسي الوحيد، وهو سرقة حوالي 19,000 BTC في عام 2015، داخلياً مع استعادة التداول في غضون أسبوع. ومنذ يونيو 2025، تعمل كشركة فرعية تابعة لـ Robinhood، وتخدم كل من متداولي التجزئة والمؤسسات.

الأفكار الأخيرة

تعتبر قائمة المحظورات الخاصة بـ Bitstamp واحدة من الأضيق بين البورصات الكبرى، حيث تقتصر على روسيا، والمناطق الأوكرانية المحتلة، والصين، وكوريا الشمالية، وإيران، وسوريا، وكوبا، والسودان. ويعكس هذا القصر نموذجًا يعتمد على التراخيص أولاً والذي يبقي أسواق الولايات المتحدة، والمملكة المتحدة، وEEA، وسنغافورة مفتوحة في الوقت الذي تنسحب فيه المنافسات الخارجية.

التغيير الجوهري منذ آخر تحديث لنا هو الملكية. فبموجب ملكية Robinhood، أضافت Bitstamp ترخيص MiCA، وترخيص Singapore MPI، وتسجيل BVI، ومنصة مشتقات في EU، بينما تضاعفت أحجام التداول المؤسسي لديها بأكثر من النصف.

لا يزال يتعين على الكنديين ومقيمي لهاواي和 ونيفادا البحث عن بديل، كما تختلف عمق الميزات حسب الكيان، لذا يرجى التحقق من شروط الاستخدام المباشرة ومنطقتك المحددة قبل الإيداع.